OBV indikatorn är ingen ny uppfinning. Joseph Granville upptäckte redan 1963 vikten av volym i förhållande till rörelser på marknaden. Han kodade därför indikatorn On Balance Volume (OBV), som idag är vanligt bland många daytradere.
OBV indikatorn är den kumulativa summan av volymen, vilket innebär att den ändras med varje ny rörelse i priset.
Om priser stänger högre än förra bar, så lägger man till volymen till den totala volymen. Omvänt, om priset stänger lägre än förra bar, subtraheras sedan en volym. Med andra ord, de bör OBV indikatorn stiga när marknaden stiger – och motsvarande nedgång när marknaden faller.
Matematiken bakom On Balance Volume (OBV)
Den enkla matematiska formeln ser ut så här:
1) Om den aktuella stängningspris är högre än föregående stängning så:
- Innan OBV + Aktuell volym = OBV
2) Om den aktuella stängningspris är lägre än föregående stängning så:
- Innan OBV – Aktuell volym = OBV
3) Om den aktuella stängningspris är lika som föregående stängning så:
- Innan OBV = OBV
OBV indikatorn Kan förutsäga trendens vändningar
Värdet av On Balance Volume är mindre viktigt. Istället fokuserar man på när OBV indikatorn konvergerar och avvikelse från priset. Detta innebär att man måste vara försiktig rör OBV indikatorn rör sig med. – och mot priset. Till exempel, en nedåtgående trend i OBV indikatorn i en uppgående marknad kan vara en signal om en tidig trendvändning. Denna signal känner vi till bland annat från Stocholics i form av den klassiska avvikelsen.
Exempel på negativ avvikelse
Bilden nedan är ett exempel på en negativ avvikelse i DAX på en timmes diagram:
Priset utgör högre toppar, medan OBV indikatorn faller. Detta inbär att priset stiger utan bekräftelse av volymen, vilket tyder på en tidig nedgång i priset.
Exempel på positiv avvikelse.
Nedan är ett exempel på en positiv avvikelse.
Priset utgör lägre dalar och OBV indikatorn ställer högre dalar. Dessa skillnader förekommer relativt sällan, beroende på tidsramen. De är mer relevant än de klassiska avvikelserna från Stocholics.
OBV indikatorn kan kombineras med trendlinjer
Förutom avvikelser kan man också dra trendlinjer i OBV indikatorn.
Ibland kan OBV indikatorn visa en avbrott i en riktning – innan priset. Det gör det möjligt för indikatorn till en universell indikator, och kan användas på flera olika sätt.
Låt oss ta ett exempel.
I ovanstående bild av DAX 1 timmes diagram från november 2015, vilket markerade ett avbrott i trendlinjen för OBV indikatorn. Här kan man tydligt se att vi får en signal om vändning innan det händer i priset. Detta ses bäst genom en grovt avbrott av trendlinjen till höger, när tidsskillnaden här är betydligt större. Här kan du hålla ett öga på ljusstakar, där vi kan upptäcka långa vekar, vilket signalerar tryck från säljare. Vi väntar därför avbrott i priset med förväntningen att det är ett giltigt avbrott.
Dessa signaler kan uppstå i följd, med det bör noteras att det fungerar bäst när priset inte konsoliderar.
OBV indikatorn bör inte stå ensam
Som alltid, är vi försiktiga med att rekommendera dig att fatta beslut endast med hjälp av en indikator. Det är allt för ofta och allt för tunt underlag för beslut.
Det varnas därför också här i motsatt till användningen av OBV indikatorn ensam, so ibland kan förvränga den totala bilden av volymen som exempel, som i fallet med stora svängningar på grund av större nyheter och händelser. Det rekommenderas därför att alltid använda det tillsammans med andra former av teknisk analys av priset eller andra indikatorer.
OBV indikatorn kan kombineras med Bollinger Bands
OBV indikatorn ingår i de flesta programvarupaket och gör det lätt att rita in diagram. Till exempel. Med hjälp av Tradingview, har du möjlighet att lägga till Bollinger Bandstill indikatorn. Med hjälp av detta ser vi när OBV indikatorn har rört sig för mycket i en riktning. Du kan lägga till en indikator till en annan indikator genom att trycka ”+” – tecknet. Bollinger Bands eller glidande genomsnitt är normala tillägg.
Från Bollinger Bands terminologin, vi vet att vi inte vill agera mot en marknad som rör sig längs en stigande eller fallande band (känt som Walking the band), Men när priset träffar en relativt platt remsa, då kan vi med fördel gå in på marknaden.
Det bästa exemplet på detta är den sista signalen precis där vi går från ett band ett platt övre band.
Sammanfattning av OBV indikatorn
Det var allt om On Balance Volume (OBV) den här gången. Om du har frågor eller kommentarer, skriv nedan.
